Calculadoras de FIIs

Calculadora de Dividend Yield

Calcule o rendimento percentual anual dos dividendos de um FII

Último dividendo pago por cota

Calculadora de Preço Teto

Calcule o preço máximo a pagar por uma cota para atingir o Dividend Yield desejado

Último dividendo pago por cota
Ex: 6%, 8%, 10%
Para comparar com o preço teto calculado

Calculadora de Renda Passiva

Descubra quanto precisa investir para receber a renda mensal desejada

Média do mercado: 8-10%
Para calcular quantidade de cotas
Para calcular tempo até a meta

Calculadora de P/VP

Calcule se o FII está sendo negociado com ágio ou desconto

Disponível nos relatórios do fundo

Calculadora do Número Mágico

Descubra quantas cotas você precisa para que os dividendos paguem 1 nova cota por mês

Para calcular quanto falta para atingir o número mágico

Guia Completo: Fundos Imobiliários

O que são FIIs?

Fundos de Investimento Imobiliário (FIIs) são fundos que investem em empreendimentos imobiliários como shoppings, galpões logísticos, lajes corporativas, hospitais e outros.

Ao comprar cotas de um FII, você se torna "dono" de uma pequena parte desses imóveis e recebe parte dos aluguéis mensalmente em forma de dividendos.

Vantagem: Dividendos isentos de IR para pessoa física (desde que o fundo tenha mais de 50 cotistas e seja negociado em bolsa).

Dividend Yield (DY)

O Dividend Yield indica o retorno em dividendos em relação ao preço da cota. É a principal métrica para investidores de renda passiva.

DY = (Dividendo Mensal × 12) ÷ Preço × 100

Um DY entre 8% e 12% é considerado atrativo no mercado brasileiro.

Preço Teto

O preço teto é o valor máximo que você deveria pagar por uma cota para obter o Dividend Yield desejado.

Se a cota está abaixo do preço teto, pode ser uma boa oportunidade. Se está acima, talvez seja melhor esperar.

Preço Teto = Dividendo Anual ÷ DY Desejado

P/VP (Preço sobre Valor Patrimonial)

O P/VP compara o preço de mercado da cota com seu valor patrimonial (valor dos ativos do fundo dividido pelo número de cotas).

  • P/VP < 1: Desconto (pode indicar oportunidade)
  • P/VP = 1: Preço justo em relação ao patrimônio
  • P/VP > 1: Ágio (mercado paga mais pelo potencial)

Número Mágico

O número mágico é a quantidade de cotas necessária para que os dividendos recebidos sejam suficientes para comprar 1 nova cota por mês.

Número Mágico = Preço da Cota ÷ Dividendo Mensal

Exemplo: Cota de R$ 100 com dividendo de R$ 0,80 → Número Mágico = 125 cotas

Tipos de FIIs

Tijolo: Investem em imóveis físicos (shoppings, galpões, lajes).

Papel: Investem em títulos do mercado imobiliário (CRI, LCI).

FOFs: Fundos que investem em outros FIIs.

Híbridos: Combinam tijolo e papel.

💡 Dicas para Investir em FIIs

  • Diversifique: Não coloque tudo em um único FII. Distribua entre diferentes setores (logística, shoppings, lajes, papel).
  • Analise a gestão: Fundos com boa gestão tendem a ter melhor performance no longo prazo.
  • Verifique a vacância: FIIs de tijolo com alta vacância podem ter dividendos instáveis.
  • Cuidado com DY muito alto: Um DY extremamente alto pode indicar problemas (cota caindo, dividendo não sustentável).
  • Reinvista os dividendos: Use o número mágico como meta e reinvista para acelerar o crescimento do patrimônio.

Aviso Importante: Esta ferramenta é apenas para fins educacionais e não constitui recomendação de investimento. Sempre faça sua própria pesquisa e considere consultar um profissional certificado antes de investir.

Fontes e Metodologia

Cálculos utilizados

O Dividend Yield é calculado dividindo o dividendo pelo preço da cota. O Número Mágico divide o preço da cota pelo dividendo mensal. O P/VP compara o preço de mercado com o valor patrimonial por cota informado pelo fundo.

Fontes de referência

Última atualização: Janeiro/2025